Da den sidste bruger havde forladt lejren var denne i en så ringe tilstand - mange af bygningerne var faldet sammen, dels af manglende vedligeholdelse dels af snevægten der trykkede barakkerne sammen - at man fra Skovstyrelsen, der ejer jorden, ville have lejren jævnet med jorden, medmindre der blev truffet anden aftale. Dette var kontraktlig nedfældet i en lejeaftale mellem Civilforsvaret og Skovstyrelsen.

For at bevare Frøslevlejren, som et historisk mindesmærke for 2. verdenskrig, blev Bov Kommune og Sønderjyllands amtskommune - med amtsborgmester Kresten Philipsen som primus motor - den 1. januar 1984 enige om at oprette Den selvejende institution Frøslevlejren, ligesom man vedgik aftale om at fremskaffe de nødvendige midler til restaureringens gennemførelse.

Formålet med restaureringen var oprindelig at genskabe de ydre rammer, så folk kunne se de resterende barakker, som de oprindelig havde set ud. Man havde ikke forventet, at der ville komme den aktivitet, der hersker i lejren i dag.

Inden august 1969 eksisterede der i Frøslevlejren et museum. Museet blev oprettet af kontaktudvalget, der under et fangestævne den 5. maj 1965 vedtog at fremme oprettelse af Frøslevlejrens Museum. Hovedtårnet T1 samt barak H4 blev stillet til rådighed for museet.

I 1979 fødtes tanken om oprettelse af en naturskole i barak H3, og den ide fandt støtte i amtet og nærliggende kommuner. Barakken, der var i dårlig stand, blev gennemrestaureret som et beskæftigelsesprojekt for unge ledige.

Bortset fra Frøslevlejrens Museum, Naturskolen og Bov Civilforsvar lå lejren forsømt og øde hen. Alligevel lykkedes det blandt andet at få Dansk Røde Kors interesseret i at oprette, under beskedne forhold, et katastrofelager i lejren. Dette medførte, at der i 1984 blev indrettet først 2 og så 4 barakker - til et internt kursuscenter til Dansk Røde Kors. Senere fulgte flere barakker til Dansk røde Kors. Kursuscentret blev nedlagt i 1996 og i stedet blev der etableret en efterskole i barakkerne.

Efterhånden viste der sig en ikke ringe interesse for at etablere sig i Frøslevlejren med forskellige museer, samt kursuscenter. Takket være Den selvejende institution Frøslevlejrens bestyrelses velvilje samt Bov Kommune og Sønderjylland amtskommunes evne til at fremskaffe midlerne er det lykkedes også at restaurere barakkerne indvendig. I takt med restaureringen har man tilbageført barakkerne med de oprindelige bogstaver. H står for Häftlinge, W står for Werkstadt og K står for Kommandantschaft.

I dag byder Frøslevlejren på mange oplevelser for de besøgende.